Son dönemde taraflar arasında yürütülen hassas diplomatik temaslara ilişkin iyimser beklentiler, karşılıklı saldırı haberlerinin ardından zayıfladı.Hürmüz Boğazı Krizi Piyasaları Tedirgin EttiHürmüz Boğazı yakınlarında ABD’ye ait bir Apache helikopterinin düşürülmesi sonrasında Washington ile Tahran arasındaki tansiyon yeniden yükseldi. ABD Başkanı Donald Trump’ın İran’ın saldırılarına karşılık verileceğini açıklaması ve ardından ABD Merkez Kuvvetler Komutanlığı’nın (CENTCOM) İran’a ait bazı hava savunma ve radar tesislerinin vurulduğunu duyurması, piyasalarda yeni bir satış dalgasına neden oldu.Analistler, Orta Doğu’daki gelişmelerin enerji fiyatları üzerinden küresel enflasyon baskılarını artırabileceğini ve yatırımcıların güvenli liman varlıklarına yönelimini güçlendirdiğini belirtiyor.Gözler ABD Enflasyon VerilerindePiyasaların bugün en yakından takip edeceği veri, ABD’nin mayıs ayı Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) olacak. Beklentiler, enflasyonun aylık bazda yüzde 0,5, yıllık bazda ise yüzde 4,2 artması yönünde şekilleniyor.
Bu oranların gerçekleşmesi halinde, ABD’de yıllık enflasyonun Nisan 2023’ten bu yana en hızlı artış temposuna ulaştığı görülecek. Özellikle petrol fiyatlarındaki yükselişin enerji maliyetleri aracılığıyla tüketici fiyatlarına ne ölçüde yansıdığı yakından izlenecek.Fed Politikaları İçin Kritik SinyalEnflasyon verileri yalnızca fiyat baskılarının boyutunu göstermekle kalmayacak, aynı zamanda ABD Merkez Bankası’nın (Fed) faiz politikası açısından da belirleyici olacak. Beklentilerin üzerinde gelecek bir enflasyon verisi, Fed’in faiz indirimlerini daha da ertelemesine yol açabilir.Öte yandan son açıklanan veriler ABD ekonomisinin dirençli görünümünü koruduğuna işaret etti. Nisanda dış ticaret açığının beklentilerin altında kalması ve ikinci el konut satışlarının artması, ekonomik aktivitenin güçlü seyrini sürdürdüğünü gösterdi.Tahvil Faizleri, Dolar ve Emtia CephesiABD’nin 10 yıllık tahvil faizi yüzde 4,55 seviyesinde yatay seyrederken, dolar endeksi 100 puanın hemen altında bulunuyor. Orta Doğu’daki gerilimler nedeniyle yükselen enerji fiyatları enflasyon risklerini canlı tutarken, altının ons fiyatı yeni işlem gününde yüzde 2 gerileyerek 4 bin 174 dolar seviyelerinde işlem görüyor. Brent petrol ise 91 doların üzerinde seyrediyor.OPEC+ grubunun temmuz ayında petrol üretimini günlük 188 bin varil artırma kararı alması, arz endişelerini kısmen sınırlasa da jeopolitik riskler fiyatlar üzerindeki baskıyı sürdürüyor.Teknoloji Hisselerinde Yapay Zeka EndişesiKüresel piyasalarda yalnızca jeopolitik gelişmeler değil, yapay zeka sektörüne ilişkin değerleme tartışmaları da etkili oluyor. Son kullanıcıların yapay zeka hizmetlerini pahalı bulduğuna dair analizler, teknoloji şirketlerinin büyüme beklentilerine yönelik soru işaretlerini artırdı.Bu çerçevede ABD’de Marvell Technology hisseleri yüzde 7,6, Qualcomm yüzde 5,7, AMD yüzde 3 ve Intel yüzde 2,1 değer kaybetti. Nasdaq endeksi de teknoloji hisselerindeki satışların etkisiyle günü yüzde 0,97 düşüşle tamamladı.Avrupa ve Asya Borsalarında Karışık SeyirAvrupa piyasalarında jeopolitik gelişmeler ve teknoloji şirketlerine yönelik düzenleyici baskılar öne çıktı. Avrupa Birliği’nin Meta’nın WhatsApp üzerindeki yapay zeka uygulamalarına ilişkin rekabet soruşturması da teknoloji hisselerinde baskı yarattı.Asya tarafında ise Japonya’da beklentilerin üzerinde gelen üretici enflasyonu ve Çin’de zayıf tüketici enflasyonu verileri dikkat çekti. Japonya’da ÜFE’nin yıllık yüzde 6,3 artması, Japonya Merkez Bankası’nın ek faiz artırımlarına yönelebileceği beklentilerini güçlendirdi.Borsa İstanbul ve Dolar/TLYurt içinde Borsa İstanbul’da BIST 100 endeksi günü yüzde 0,86 düşüşle 13.741 puandan tamamladı. VİOP’ta BIST 30 endeks kontratları da hafif geriledi.Dolar/TL ise 46,13 seviyelerinde işlem görürken, analistler BIST 100 endeksinde 13.600 ve 13.500 puan seviyelerini destek, 13.900 ve 14.000 puan seviyelerini ise direnç olarak değerlendiriyor.Bugün Takip Edilecek VerilerPiyasaların yönü açısından bugün özellikle ABD verileri öne çıkıyor:14.00 – ABD haftalık mortgage başvuruları15.30 – ABD mayıs ayı TÜFE verisi21.00 – ABD mayıs ayı Federal Bütçe Dengesi
Bu oranların gerçekleşmesi halinde, ABD’de yıllık enflasyonun Nisan 2023’ten bu yana en hızlı artış temposuna ulaştığı görülecek. Özellikle petrol fiyatlarındaki yükselişin enerji maliyetleri aracılığıyla tüketici fiyatlarına ne ölçüde yansıdığı yakından izlenecek.Fed Politikaları İçin Kritik SinyalEnflasyon verileri yalnızca fiyat baskılarının boyutunu göstermekle kalmayacak, aynı zamanda ABD Merkez Bankası’nın (Fed) faiz politikası açısından da belirleyici olacak. Beklentilerin üzerinde gelecek bir enflasyon verisi, Fed’in faiz indirimlerini daha da ertelemesine yol açabilir.Öte yandan son açıklanan veriler ABD ekonomisinin dirençli görünümünü koruduğuna işaret etti. Nisanda dış ticaret açığının beklentilerin altında kalması ve ikinci el konut satışlarının artması, ekonomik aktivitenin güçlü seyrini sürdürdüğünü gösterdi.Tahvil Faizleri, Dolar ve Emtia CephesiABD’nin 10 yıllık tahvil faizi yüzde 4,55 seviyesinde yatay seyrederken, dolar endeksi 100 puanın hemen altında bulunuyor. Orta Doğu’daki gerilimler nedeniyle yükselen enerji fiyatları enflasyon risklerini canlı tutarken, altının ons fiyatı yeni işlem gününde yüzde 2 gerileyerek 4 bin 174 dolar seviyelerinde işlem görüyor. Brent petrol ise 91 doların üzerinde seyrediyor.OPEC+ grubunun temmuz ayında petrol üretimini günlük 188 bin varil artırma kararı alması, arz endişelerini kısmen sınırlasa da jeopolitik riskler fiyatlar üzerindeki baskıyı sürdürüyor.Teknoloji Hisselerinde Yapay Zeka EndişesiKüresel piyasalarda yalnızca jeopolitik gelişmeler değil, yapay zeka sektörüne ilişkin değerleme tartışmaları da etkili oluyor. Son kullanıcıların yapay zeka hizmetlerini pahalı bulduğuna dair analizler, teknoloji şirketlerinin büyüme beklentilerine yönelik soru işaretlerini artırdı.Bu çerçevede ABD’de Marvell Technology hisseleri yüzde 7,6, Qualcomm yüzde 5,7, AMD yüzde 3 ve Intel yüzde 2,1 değer kaybetti. Nasdaq endeksi de teknoloji hisselerindeki satışların etkisiyle günü yüzde 0,97 düşüşle tamamladı.Avrupa ve Asya Borsalarında Karışık SeyirAvrupa piyasalarında jeopolitik gelişmeler ve teknoloji şirketlerine yönelik düzenleyici baskılar öne çıktı. Avrupa Birliği’nin Meta’nın WhatsApp üzerindeki yapay zeka uygulamalarına ilişkin rekabet soruşturması da teknoloji hisselerinde baskı yarattı.Asya tarafında ise Japonya’da beklentilerin üzerinde gelen üretici enflasyonu ve Çin’de zayıf tüketici enflasyonu verileri dikkat çekti. Japonya’da ÜFE’nin yıllık yüzde 6,3 artması, Japonya Merkez Bankası’nın ek faiz artırımlarına yönelebileceği beklentilerini güçlendirdi.Borsa İstanbul ve Dolar/TLYurt içinde Borsa İstanbul’da BIST 100 endeksi günü yüzde 0,86 düşüşle 13.741 puandan tamamladı. VİOP’ta BIST 30 endeks kontratları da hafif geriledi.Dolar/TL ise 46,13 seviyelerinde işlem görürken, analistler BIST 100 endeksinde 13.600 ve 13.500 puan seviyelerini destek, 13.900 ve 14.000 puan seviyelerini ise direnç olarak değerlendiriyor.Bugün Takip Edilecek VerilerPiyasaların yönü açısından bugün özellikle ABD verileri öne çıkıyor:14.00 – ABD haftalık mortgage başvuruları15.30 – ABD mayıs ayı TÜFE verisi21.00 – ABD mayıs ayı Federal Bütçe Dengesi 
